Backward stochastic differential equations and its application to stochastic control
1.
SYSNO ASEP
0349569
Druh ASEP
C - Konferenční příspěvek (mezinárodní konf.)
Zařazení RIV
D - Článek ve sborníku
Název
Backward stochastic differential equations and its application to stochastic control
Tvůrce(i)
Veverka, Petr (UTIA-B)
Zdroj.dok.
Stochastic and Physical Monitoring Systems 2010 - Proceedings. - Praha : Nakladatelství ČVUT - výroba, 2010 / Hobza Tomáš
- ISBN 978-80-01-04641-8
Rozsah stran
s. 181-189
Poč.str.
9 s.
Forma vydání
www - www
Akce
Stochastic and Physical Monitoring Systems 2010
Datum konání
27.06.2010-03.07.2010
Místo konání
Děčín
Země
CZ - Česká republika
Typ akce
WRD
Jazyk dok.
eng - angličtina
Země vyd.
CZ - Česká republika
Klíč. slova
BSDE ; Stochastic control
Vědní obor RIV
BA - Obecná matematika
CEP
GD402/09/H045 GA ČR - Grantová agentura ČR
GAP402/10/1610 GA ČR - Grantová agentura ČR
CEZ
AV0Z10750506 - UTIA-B (2005-2011)
Anotace
In this article, we introduce the concept of Backward Stochastic Differential Equations (BSDE), provide fundamental theorems of existence and uniqueness of the solution for some essential cases and we show by example its important connections to financial mathematics. Finally, we focus on vast applications of BSDE to stochastic control via Pontryagin's maximum principle.
