Počet záznamů: 1

Stock market integration and the speed of information transmission

SYSNO ASEP	0108587
Druh ASEP	J - Článek v odborném periodiku
Zařazení RIV	J - Článek v odborném periodiku
Poddruh J	Ostatní články
Název	Stock market integration and the speed of information transmission
Překlad názvu	Integrace akciového trhu a rychlost přenosu informací
Tvůrce(i)	Černý, Alexandr (NHU-N)
Zdroj.dok.	CERGE-EI Working Paper Series - ISSN 1211-3298 -, č. 242 (2004), s. 1-25
Poč.str.	25 s.
Jazyk dok.	eng - angličtina
Země vyd.	CZ - Česká republika
Klíč. slova	stock market integration ; market comovement ; high-frequency data
Vědní obor RIV	AH - Ekonomie
CEP	KSK8002119 GA AV ČR - Akademie věd
	GA402/04/0270 GA ČR - Grantová agentura ČR
CEZ	AV0Z7085904 - NHU-N
Anotace	Using a unique dataset covering 8 months of high frequency data on the indices from markets in the U.S., London, Frankfurt, Paris, Warsaw, and Prague, I investigate the issue of stock market integration from a novel perspective. Cointegration and Granger causality tests with data of different frequencies (from 5 minutes to 1 day) are performed. The aim is to describe the time structure in which market react to the information revealed in prices on other markets. Particularly, I want to detect the speed of information transmission between the different markets.
Pracoviště	Národohospodářský ústav
Kontakt	Tomáš Pavela, pavela@cerge-ei.cz, Tel.: 224 005 122
Rok sběru	2005

Počet záznamů: 1