Počet záznamů: 1  

Monte Carlo-based tail exponent estimator

  1. 1.
    0346486 - ÚTIA 2011 RIV NL eng J - Článek v odborném periodiku
    Baruník, Jozef - Vácha, Lukáš
    Monte Carlo-based tail exponent estimator.
    Physica. A : Statistical Mechanics and its Applications. Roč. 389, č. 21 (2010), s. 4863-4874. ISSN 0378-4371. E-ISSN 1873-2119
    Grant CEP: GA ČR GA402/09/0965; GA ČR GD402/09/H045; GA ČR GP402/08/P207
    Výzkumný záměr: CEZ:AV0Z10750506
    Klíčová slova: Hill estimator * α-stable distributions * Tail exponent estimation
    Kód oboru RIV: AH - Ekonomie
    Impakt faktor: 1.521, rok: 2010
    http://library.utia.cas.cz/separaty/2010/E/barunik-0346486.pdf

    In this paper we propose a new approach to estimation of the tail exponent in financial stock markets. Our proposed method is not sensitive to the choice of tail size and works well also on small data samples. The new estimator also gives unbiased results with symmetrical confidence intervals.
    Trvalý link: http://hdl.handle.net/11104/0187507

     
     
Počet záznamů: 1  

  Tyto stránky využívají soubory cookies, které usnadňují jejich prohlížení. Další informace o tom jak používáme cookies.